【海通金工】alpha和beta的“跷跷板”(量化基金周报0417-0421)

admin1年前研报487
重要提示:《证券期货投资者适当性管理办法》于2017年7月1日起正式实施,通过本微信订阅号发布的观点和信息仅供海通证券的专业投资者参考,完整的投资观点应以海通证券研究所发布的完整报告为准。若您并非海通证券客户中的专业投资者,为控制投资风险,请取消订阅、接收或使用本订阅号中的任何信息。本订阅号难以设置访问权限,若给您造成不便,敬请谅解。我司不会因为关注、收到或阅读本订阅号推送内容而视相关人员为客户;市场有风险,投资需谨慎。


01

量化私募基金

指数增强策略

500增强超额收益分布(%,截至2023.04.21)

1000增强超额收益分布(%,截至2023.04.21)

300增强超额收益分布(%,截至2023.04.21)

近一年业绩对比(2022.04.22-2023.04.21)

股票策略

量化选股收益分布(%,截至2023.04.21)

市场中性收益分布(%,截至2023.04.21)

股票多空收益分布(%,截至2023.04.21)

CTA策略

量化CTA收益分布(%,截至2023.04.21)

多资产策略

套利策略收益分布(%,截至2023.04.21)

其他策略收益分布(%,截至2023.04.21)


02

量化公募基金

指数增强策略

300增强超额收益分布(%,截至2023.04.21)

500增强超额收益分布(%,截至2023.04.21)

1000增强超额收益分布(%,截至2023.04.21)

近一年业绩对比(2022.04.22-2023.04.21)

对冲策略

收益分布(%,截至2023.04.21)

量化多头

收益分布(%,截至2023.04.21)


03

私募与公募业绩对比

500增强策略

超额收益对比(截至2023.04.21)

近一年业绩表现(2022.04.22-2023.04.21)

300增强策略

超额收益对比(截至2023.04.21)

近一年业绩表现(2022.04.22-2023.04.21)

1000增强策略

超额收益对比(截至2023.04.21)

近一年业绩表现(2022.04.22-2023.04.21)

对冲策略

收益对比(截至2023.04.21)

近一年业绩表现(2022.04.22-2023.04.21)


04

数据说明及风险提示

数据说明

数据来源:私募排排网,Wind,海通证券研究所

私募策略分类标准:按私募排排网的智融子策略进行分类。

公募策略分类标准:1)Wind投资类型二级为指数增强型基金的,根据跟踪的指数区分成300增强、500增强等;2)Wind投资类型二级为股票多空的,为对冲基金;3)Wind投资类型为普通股票型、偏股混合型和灵活配置型的基金,若基金名称中含“量化”的或投资策略中明确提出采取量化模型的,归类为量化多头。

计算区间:1)本周2023年4月17日至2023年4月21日;2)本月2023年4月1日至2023年4月21日;3)本年2023年1月1日至2023年4月21日。

风险提示

本报告是基于基金历史业绩进行的客观分析,涉及的基金不构成投资建议。

分析师及联系人

仅展示部分信息,详细数据请联系分析师:

冯佳睿 [email protected] 021-23219732

郑玲玲 [email protected] 021-23154170

本公众订阅号(微信号:海通量化团队)为海通证券研究所金融工程运营的唯一官方订阅号,本订阅号所载内容仅供海通证券的专业投资者参考使用,仅供在新媒体背景下的研究观点交流;普通个人投资者由于缺乏对研究观点或报告的解读能力,使用订阅号相关信息或造成投资损失,请务必取消订阅本订阅号,海通证券不会因任何接收人收到本订阅号内容而视其为客户。
本订阅号不是海通研究报告的发布平台,客户仍需以海通研究所通过研究报告发布平台正式发布的完整报告为准。
市场有风险,投资需谨慎。在任何情况下,本订阅号所载信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议,对任何因直接或间接使用本订阅号刊载的信息和内容或者据此进行投资所造成的一切后果或损失,海通证券不承担任何法律责任。
本订阅号所载的资料、意见及推测有可能因发布日后的各种因素变化而不再准确或失效,海通证券不承担更新不准确或过时的资料、意见及推测的义务,在对相关信息进行更新时亦不会另行通知。
本订阅号的版权归海通证券研究所拥有,任何订阅人如欲引用或转载本订阅号所载内容,务必联络海通证券研究所并获得许可,并必注明出处为海通证券研究所,且不得对内容进行有悖原意的引用和删改。
海通证券研究所金融工程对本订阅号(微信号:海通量化团队)保留一切法律权利。其它机构或个人在微信平台以海通证券研究所金融工程名义注册的、或含有“海通证券研究所金融工程团队或小组”及相关信息的其它订阅号均不是海通证券研究所金融工程官方订阅号。

本篇文章来源于微信公众号: 海通量化团队

本文链接:https://17quant.com/post/%E3%80%90%E6%B5%B7%E9%80%9A%E9%87%91%E5%B7%A5%E3%80%91alpha%E5%92%8Cbeta%E7%9A%84%E2%80%9C%E8%B7%B7%E8%B7%B7%E6%9D%BF%E2%80%9D%EF%BC%88%E9%87%8F%E5%8C%96%E5%9F%BA%E9%87%91%E5%91%A8%E6%8A%A50417-0421%EF%BC%89.html 转载需授权!

分享到:

相关文章

半数私募中证1000指增产品年内超额逾4%【国信金工】

半数私募中证1000指增产品年内超额逾4%【国信金工】

  报 告 摘 要  一、私募基金市场动态截至2023年4月末,存续私募证券投资基金99775只,存续规模5.94万亿元,环比增长4.86%...

崔蕾:中小盘投资展望 | 中证1000正当时

崔蕾:中小盘投资展望 | 中证1000正当时

会议:开源金工ㆍ基金经理对话系列日期:2021年9月7日主办:开源证券金融工程魏建榕团队会议主题:中小盘投资展望——中证1000正当时会议主持:张翔,开源证券金融工程分析师特邀嘉宾:崔蕾,南方基金基金...

ESG观察——双周动态早知道 欧盟宣布绿色工业计划,UN PRI推动披露升级

ESG观察——双周动态早知道 欧盟宣布绿色工业计划,UN PRI推动披露升级

【ESG观察】是兴证金工团队跟踪国内外ESG动态及政策动向,聚焦ESG产品表现的系列报告,希望能够有一分热,发一分光,帮助ESG投资者获得行业前沿有影响力的信息,以供参考。共同探究在双碳政策背景下立足...

私募中证1000指增产品Q1超额1.33%【国信金工】

私募中证1000指增产品Q1超额1.33%【国信金工】

  报 告 摘 要  一、私募基金市场动态截至2023年2月末,存续私募证券投资基金95737只,存续规模5.64万亿元,环比增长0.37%...

【海通金工】能战胜微盘股指数的只有微盘成长(量化选股周报)

【海通金工】能战胜微盘股指数的只有微盘成长(量化选股周报)

重要提示:《证券期货投资者适当性管理办法》于2017年7月1日起正式实施,通过本微信订阅号发布的观点和信息仅供海通证券的专业投资者参考,完整的投资观点应以海通证券研究所发布的完整报告为准。若您并非海通...

【浙商金工】强化学习在行业配置端的应用

【浙商金工】强化学习在行业配置端的应用

点击上方“Allin君行” ,关注我们摘要【核心观点】本文构建了一种基于强化学习的行业配置策略,在主观量化逻辑之外,为赛道投资提供算法视角的优化方案。以资产间注意力网络模拟行业间的依赖关系,...

发表评论    

◎欢迎参与讨论,请在这里发表您的看法、交流您的观点。