【德邦金工|金融产品月报】4月行业配置、权益基金、ETF配置

admin1年前研报419

风险提示

模型失效风险、宏观经济变化风险、政策环境超预期变动风险、指数系统性下跌风险



目 录


1. 扩散指标行业轮动配置

1.1. 扩散指标行业轮动模型 

1.2. 中信一级行业轮动 

1.3. 中信二级行业轮动

2. 主动权益基金配置

2.1. 建议配置主动权益基金组合(N=10) 

2.2. 建议配置主动权益基金组合(N=30)

3.ETF配置建议

4. 风险提示

信息披露 



正 文





报告信息

证券研究报告《4月行业配置、权益基金、ETF配置》

对外发布时间:2023年4月3日

分析师肖承志

资格编号:S0120521080003

邮箱:xiaocz@tebon.com.cn

报告发布机构:德邦证券股份有限公司

(已获中国证监会许可的证券投资咨询业务资格)


金工团队简介

    肖承志,同济大学应用数学本科、硕士,现任德邦证券研究所首席金融工程分析师。具有6年证券研究经历,曾就职于东北证券研究所担任首席金融工程分析师。致力于市场择时、资产配置、量化与基本面选股。撰写独家深度“扩散指标择时”系列报告;擅长各类择时与机器学习模型,对隐马尔可夫模型有深入研究;在因子选股领域撰写多篇因子改进报告,市场独家见解。


    吴金超,清华大学工学硕士,南开大学本科,曾任职于东北证券、广发证券,2021年11月加入德邦证券。主要负责指数择时、行业轮动、基本面量化选股等工作。


    林宸星,美国威斯康星大学计量经济学硕士,上海财经大学本科,主要负责大类资产配置、中低频策略开发、FOF策略开发、基金研究、基金经理调研和数据爬虫等工作,2021年9月加入德邦证券。


    路景仪,上海财经大学金融专业硕士,吉林大学本科,主要负责基金研究,基金经理调研等工作,2022年6月加入德邦证券。


    王治舜,香港中文大学金融科技硕士,电子科技大学金融+计算机双学士,主要负责量化金融、因子选股等工作,2023年1月加入德邦证券。



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