公募量化基金收益表现
公募沪深300增强基金：2023年4月18日以来公募沪深300增强基金整体超额收益率为0.21%，2023年以来公募沪深300增强基金整体超额收益率为-1.41%。2023年以来，12只沪深300增强基金超额收益为正，37只沪深300增强基金超额收益为负，累计超额收益排名靠前的沪深300增强基金分别为：国金沪深300指数增强A（3.67%）、长信沪深300指数增强A（3.66%）、中信建投沪深300指数增强A（2.29%）。
公募中证500增强基金：2023年4月18日以来公募中证500增强基金整体超额收益率为0.56%，2023年以来公募中证500增强基金整体超额收益率为-1.55%。2023年以来，16只中证500增强基金超额收益为正，39只中证500增强基金超额收益为负，累计超额收益排名靠前的中证500增强基金分别为：华夏中证500指数智选A（3.80%）、华夏中证500指数增强A（3.80%）、长城中证500指数增强A（3.71%）。
公募中证1000增强基金：2023年4月18日以来公募中证1000增强基金整体超额收益率为0.98%，2023年以来公募中证1000增强基金整体超额收益率为0.81%。2023年以来，15只中证1000增强基金取得正收益，6只中证1000增强基金取得负收益，累计收益率排名靠前的中证1000增强基金基金分别为：招商中证1000指数增强A（3.89%）、国泰君安中证1000指数增强A（3.56%）、太平中证1000A（3.11%）。
私募量化基金收益表现
从私募量化对冲精选指数的净值表现和周度收益来看，2023年以来（20221231-20230505），私募量化中性产品的收益率为0.97%。
我们选取了管理规模相对较大的10家量化私募，统计各家量化中性策略的月度收益表现。2023年4月，头部量化私募中性策略的平均收益率为0.28%，月度收益率最高为0.86%，月度收益率最低为-0.35%。点击文末阅读原文（提取码请联系开源金工团队成员获取）
报告发布日期：2023-05-18
为了更好聚焦公募量化指增基金的收益表现，我们定期跟踪市场上主流宽基指数（沪深300、中证500以及中证1000）增强产品。
1.1、公募沪深300增强基金：4月18日以来超额收益率为0.21%
我们选择市场上存续的公募沪深300增强基金，取所有基金的日度收益率的中位数代表公募沪深300增强基金当日收益表现。图1展示了2019年以来公募沪深300增强基金的整体业绩表现。截至2023年5月17日，2023年4月18日以来公募沪深300增强基金整体超额收益率为0.21%，2023年以来公募沪深300增强基金整体超额收益率为-1.41%。
分基金来看，我们统计了不同基金2023年以来的累计超额收益分布情况（图2）。2023年以来，12只沪深300增强基金超额收益为正，37只沪深300增强基金超额收益为负，累计超额收益排名靠前的沪深300增强基金分别为：国金沪深300指数增强A（3.67%）、长信沪深300指数增强A（3.66%）、中信建投沪深300指数增强A（2.29%）。
1.2、 公募中证500增强基金：4月18日以来超额收益率为0.56%
我们选择市场上存续的公募中证500增强基金，取所有基金的日度收益率的中位数代表公募中证500增强基金当日收益表现。图3展示了2019年以来公募中证500增强基金的整体业绩表现。截至2023年5月17日，2023年4月18日以来公募中证500增强基金整体超额收益率为0.56%，2023年以来公募中证500增强基金整体超额收益率为-1.55%。
分基金来看，我们统计了不同基金2023年以来的累计超额收益分布情况（图4）。2023年以来，16只中证500增强基金超额收益为正，39只中证500增强基金超额收益为负，累计超额收益排名靠前的中证500增强基金分别为：华夏中证500指数智选A（3.80%）、华夏中证500指数增强A（3.80%）、长城中证500指数增强A（3.71%）。
1.3、公募中证1000增强基金：4月18日以来收益率为0.98%
我们选择市场上存续的公募中证1000增强基金，取所有基金的日度收益率的中位数代表公募中证1000增强基金当日收益表现。图5展示了2019年以来公募中证1000增强基金的整体业绩表现。截至2023年5月17日，2023年4月18日以来公募中证1000增强基金整体超额收益率为0.98%，2023年以来公募中证1000增强基金整体超额收益率为0.81%。
分基金来看，我们统计了不同基金2023年以来的累计收益分布情况（图6）。2023年以来，15只中证1000增强基金取得正收益，6只中证1000增强基金取得负收益，累计收益率排名靠前的中证1000增强基金分别为：招商中证1000指数增强A（3.89%）、国泰君安中证1000指数增强A（3.56%）、太平中证1000A（3.11%）。
我们选择私募量化中性精选指数，来衡量私募量化对冲策略的整体业绩表现。同时我们选取了管理规模相对较大的10家量化私募，统计各家量化中性策略的月度收益表现。图7给出了私募量化对冲精选指数的净值表现和周度收益，2023年以来（20221231-20230505），私募量化中性产品的收益率为0.97%。
我们选取了管理规模相对较大的10家量化私募，统计各家量化中性策略的月度收益表现（图8）。2023年4月，头部量化私募中性策略的平均收益率为0.28%，月度收益率最高为0.86%，月度收益率最低为-0.35%。
开源证券金融工程团队，致力于提供「原创、深度、讲逻辑、可验证」的量化研究。团队负责人：魏建榕，开源证券研究所所长助理、金融工程首席分析师、金融产品研究中心负责人，复旦大学理论物理学博士，浙江大学金融硕士校外导师、复旦大学金融专硕校外导师。专注量化投资研究10余年，在实证行为金融学、市场微观结构等研究领域取得了多项原创性成果，在国际学术期刊发表论文7篇。代表研报《蜘蛛网CTA策略》系列、《高频选股因子》系列、《因子切割论》系列，在业内有强烈反响。2016年获新财富最佳分析师第6名、金牛分析师第5名、水晶球分析师第6名、第一财经最佳分析师第5名。团队成员：魏建榕/张翔/傅开波/高鹏/苏俊豪/胡亮勇/王志豪/盛少成/苏良/何申昊。
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